数据报告

今日（3月24日），App Annie 公布年度全球发行商52强。此外，在昨日App Annie的线上发布会上，大中华区负责人戴彬带来美国市场的洞察，对四大热门品类进行了分析。

准入门槛估算：52强 20亿元，10强＞88亿

整体看入榜的52强，来自亚洲的发行商再一次成为榜单霸主，榜单中超过半数的发行商总部均位于亚洲，其中排名前 10 的发行商中就有 5 家是亚洲发行商。美国入榜的发行商数量共 17 家。在2019年全球的应用商店支出中，游戏应用支出就占到 72%，毫无悬念，在此次榜单中，游戏发行商继续占据主导地位。

52强的准入门槛，游戏陀螺根据第52名的Mail.ru进行估算。根据Mail.ru 旗下游戏品牌My.Games 2019年财报显示，2019年营收4.74亿美元，根据Q3（移动占比62%）和Q4（移动收入占比61%）的移动收入6成占比估算，My.Games 2019年移动端收入约2.844亿美元（折合人民币约20亿元）。该公司代表手游是《喧闹的城堡》，我们刚在上周进行了详细报道。

值得注意的是，由于52强是不含应用内广告收入的排名，而My.Games移动端收入包含此收入，不过也要考虑到榜单中是以母公司Mail.ru进行排名计算，也就是包含非游戏移动端收入。因此我们以20亿元作为榜单入门门槛供大家参考。

头部前10的“巨无霸”同样是大家关注的焦点。前10强的准入门槛，我们以排名第11位的Zynga来估算。根据Zynga 2019年财报显示，移动收入全年为12.48亿美元（折合人民币约88亿元）。以此估算，进入前十的公司年收入至少高于88万元。

Zynga财报移动收入（单位：百万美元）

再来是前三准入门槛，根据排名第四的Supercell 官方公布的数据显示，2019年营收15.6亿美元（折合人民币约110亿元）。

进入前10的游戏公司，腾讯网易自不用说，其他公司除了有老产品持续贡献之外，也有新品亮相，比如动视暴雪除了现金牛King之外，去年发布的《使命召唤手游》深受全球玩家尤其是欧美用户追捧。

再来是Supercell，虽然在《荒野乱斗》后未再有给力新作，收入相比上一年有所下滑，但是今年开始尝试三消混合类《Hay Day Pop》以及《荒野乱斗》拿到了国内版号，今年也是值得期待。

Playrix在去年也尝试了新品，比如三消混合新作《妙趣动物园》、找物混合类新作《庄园事物》，虽然还未有成绩，但是其强大的梦幻系列产品仍然让其维持着不错的名次。

索尼和Platika都有强大产品做支撑，前者有《F/GO》,后者是博弈类游戏的“一哥”。

中国厂商数达11家：4家首次入榜

作为重量级的年度发行商52强，许多人重点关注的是入榜的中国厂商。这次榜单中，总部位于中国大陆的共有11家，分别是腾讯、网易、百度、FunPlus、莉莉丝、IGG、三七互娱、阿里巴巴、紫龙游戏、龙创悦动以及友塔游戏。

跟上一年榜单相比，腾讯和网易继续保持冠亚军的位置，FunPlus、IGG、紫龙游戏排名均有小幅变动，收入坚挺。同时，莉莉丝、三七互娱、龙创悦动和友塔游戏在2019年表现亮眼，成为新晋者。

莉莉丝和友塔游戏在去年已经被多次报道，前者因《万国觉醒》和《剑与远征》成为2019年从海外到国内的“王者”，后者的《黑道风云》在日本市场稳定排在畅销榜前列，同样令人咂舌。

再来，三七互娱去年交出了一份高分答卷，其2019年财报显示营业总收入在移动游戏业务收入驱动下同比增长73.28%达到132.26亿元。其海外运营副总裁彭美表示，“去年公司在国内手游市场的市占率首次突破10%，也在海外市场上取得突破性的成绩。”

龙创悦动，前几年因丧尸题材《末日争霸：丧尸之战》成为SLG新秀，后续推出续作《Last Shelter: Survival》同样在海外取得不错成绩，该游戏去年回归国内，中文名《守望黎明》，并强势跻身畅销榜头部，拿下iPhone游戏畅销榜第7。据SuperData公布的2019年度免费游戏收入榜，《守望黎明》去年揽入了11亿美元。

腾讯系8家强势入榜，2019瞩目的海外游戏公司

榜单中还一个需要注意的是腾讯入股的公司或者说腾讯系公司，高达8家，包括动视暴雪、Supercell、Netmarble、Roblox、Sea、Epic Games、Glu以及Kakao Corp，从产品到平台流量、从欧美到亚洲形成全面包围态势，拥有其他厂商难以比肩的资源优势。

这几家公司几乎都是在各自领域的“独角兽”，相比上一年榜单，名次提升较大的是Roblox（上升8个名次至35名），这家在线游戏创造平台在全球200个国家和地区拥有超1.15亿位Z世代玩家，刚在上月底完成1.5亿美元G轮融资（腾讯参投），估值达到40亿美元。

Sea公司凭借数字娱乐业务的增长（主要指Garena）首次入榜，他们代表作之一是当下火爆的吃鸡类产品《Garena Free Fire》。据Sea财报显示，2019年数字娱乐业务调整后收入为18亿美元，相比2018年增长167.4%。

除了Sea，其他新入围的海外发行商还有Disney和Moon Active，后者的《金币大师（Coin Master）》是去年老虎机融合经营类的标杆之作。

此外，榜单中排名出现大幅提升的海外游戏公司有Zynga（#11）和Scopely（#41），上升名次均达到10位。Zynga提升一个主要因素是收购《Small Giant Games》80%股权，旗下“当家花旦”《Empires & Puzzles（帝国与谜题）》成为一大收入来源，虽然第四季度财报未公布具体的收入，但是前三季收入已经累计过亿美元。而Scopely刚在上周获得2亿美元D+轮融资，估值达到19亿美元，总收入在去年夏天已超10亿美元。

美国市场洞察：四大热门品类的挑战与商机

在当下许多开发者关注的市场格局和品类方面，戴彬在发布会现场以美国市场为例，讲述 SLG、吃鸡类、消除类和博弈类四大领域的现状和机遇。

1. SLG：下载量下降10%，属于拼实力赛道

戴彬提到，在美国SLG是非常大的品类，2019年营收增长20%，但下载量下降了10%，意味着整体进入了存量市场竞争，获取成本更高、留存压力也很大。

那SLG营收在涨，哪些值得关注？去年成功SLG的产品，画风方面，比如《万国觉醒》、《西部风云》，一个共性是画风表现跟传统SLG不同。题材方面，除了大家关注和认可的国战外，也有其它不一样的题材出现，比如《守望黎明》代表的末世废土题材，还有此前在日本很吃香的黑道题材的《黑道风云》。整体上，SLG是一个拼实力的赛道，至少需要一年半的时间去积累用户。

2. 吃鸡类：下载量下降50%，头部玩家进入收割期

根据戴彬透露的数据，2019年美国市场，吃鸡类营收提升了40%，但下载量下降了50%，意味着用户获取非常困难，头部集中非常严重，基本上是头部玩家俱乐部，同时头部玩家进入一个收割阶段，在营收上发力。

3. 消除+建造类：属早期头部竞争期，营收上涨65%

戴彬将美国市场的消除市场分为两大类：传统消除与消除+建造类。首先传统消除类是美国第二大细分市场，2019年下载量下降15%，营收下降了1%，这告诉我们市场没有太多的机会。

再看消除+建造类，这是完全不一样的市场，从规模看，目前在美国是大于吃鸡类市场，2019年营收增长了65%，下载量增幅达到96%，头部集中虽然没有吃鸡类那么高，但也是比较高。

不过戴彬指出，头部集中会发生两个阶段：一是发展到一定阶段的几家垄断，二是发生在经济早期阶段，当时还没有几家选手。消除+建造类还属于早期格局的竞争环境，蕴含着大量机会，目前在梦幻系列之外，有几款表现不错的产品，比如《奇妙庄园》、《莉莉的花园》。

4. 博弈类：需要专家型选手，混合类营收增长400%

在美国市场，博弈类是一大细分品类，同样分为传统博弈类和新兴混合博弈类。2019年美国传统博弈类营收增长14%，下载量下滑2%，头部不是特别集中，但关键在于当前选手长期在这赛道经营，其他厂商很难入场，因为需要非常专业的数值模型才有机会。

混合博弈类，2019年营收增长400%，下载量增加59%，属于全新细分类别，但是目前基本上成气候是只有一款游戏——《金币大师（Coin Master）》。很多人可能觉得这不像是casino游戏，但根据App Annie数据模型分析，比如下载量、用户活跃、营收、用户时长、ARPU等等，发现它跟其它主流casino是匹配的，而跟休闲、重度的数据模型不匹配，也就是推动它的是casino属性。

此外，戴彬提到，中国厂商的一个优势是勤勤恳恳做本地化，现今做足游戏本地化是非常重要的策略，同时2019年成功的国产游戏品质、画风、玩法、数值体系建立都在表明，中国厂商的整体实力在逐渐提升中。

*榜单评选依据：全球发行商 52 强榜单由 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 iOS 与 Google Play 综合用户支出排名前 52 位的发行商构成。收入排名依据应用商店的付费下载及应用内购收入，不包括通过应用内广告或应用商店渠道之外的订阅收入。